很久很久以前，在一个荒岛來了4各人，A, B, C 和銀行家。A帶来了一批農具和抓鱼工具，C是B的佣人。假设B以5%的利息和銀行家借1000元， 然后付1000元给A買了一批農具回来。B很勤劳的开始他的农业生意，终于在一个月过后还清了1000元。可是B发觉不管他如何努力賺钱，他不止还不起利息50元，連要多赚钱不可能。這是因为当B还清债务，市场上的1000元已经回去銀行家的保险库睡觉了。
所以銀行借钱的原理是很矛盾的，他必须建立在不断借钱给借貨者，借貨者才有可能赚钱和付利息。以上荒岛的例子，如果C自立门户，和銀行借了1000元买鱼具，A再和銀行借款500元用于其他用途，市场上流通了1500元，農户B才有可能多赚钱。
如果我们把这矛盾放大到现今社会，每个国家都实行了中央銀行和部分储备系统，把存款放大十倍再源源不绝的借出去，其实我们的社会已经邁向债务形社会了，货币供应>市场需求，钱容易赚造就社会繁荣和货品价格上升。货币<市场需求，钱难赚造就社会萧条和貨品价格下降。
自从1971年，美国单方面中此了Bretton Wood Agreement, 美元再也没内在价值，只是纯粹是债务形货币(IOU), 唯一的内在价值就是『信用』。自从日本1950年的贸易模式取得非常成功，亚洲也效仿日本『优质产品，外销美国，赚大钱』美国也乐意以透支白条(IOU)來大量进口全世界的产品。问题也來了，亚洲出口产品去美国赚取美元，为了保持竞争力，亚洲国家都刻意把美元再投资USD Asset-Dominating (美元资产）如国债，产业，美国公司股分等等。美元IOU货币被洗回美国，造成经济过热。聪明的美国为了吸纳泛滥的游资，就不断金融创新，创造了林林总总的债卷，再通过部分储备系统不断放大------美元终于变成狰狞的热钱。
最早的牺牲者应该是日本吧？1986年，热钱形成的资产和股市泡沫，一進一出，大和王国瘫痪了15年。1997年，热钱袭击亚洲国家，一進一出，泰国，印尼，马来西亚，南韩和菲律賓倒地不起。
-------------------------------------------------
|貨幣 對1美元匯率 漲跌幅 1997年6月 1998年7月 |
--------------------------------------------------
|泰銖 24.5 41 -40.2% | 印尼盾 2,380 14,150 -83.2% |
--------------------------------------------------
| 披索 26.3 42 -37.4% | 馬幣 2.5 4.1 -39.0% |
---------------------------------------------------
| 韓圓 850 1,290 -34.1% |
---------------------
1980年，媒体很流行『全球化』這个字眼，中国在邓小平的名言『让一部分的人富起来』深圳经济区，加入WTO, 经过不断努力而慢慢崛起成为经济大国。剛好越南东施效颦，也想在自由市场分一杯羹。热钱这只欺善怕恶的狼狗，啃不下大块骨头，或许胃口太大，就暂时把目标瞄准越南。2006年，越南体制改革，西方社会一致『赞赏有加』，媒体不断报道『搶中国制造业的饭碗』，热钱把老菜炒一炒，把热钱放进銀行系统放大借貨，胡志明股市上涨1000點++，房屋资产上涨，通货膨胀越来越严重，但越南可能打戰太久，練了一身豹子胆，只往『钱』看，而沒有任何『经济降温』政策。2008年，次货危机爆发，热钱资金逃离越南，越南经济硬著陆，留下的是高昂的资产，超级通货膨胀和还不清的国际债务。
可见西方老祖宗对金钱術可是拿捏很准，一進一出，受害者马上高潮极乐死，比起中国的九進一出还高明多了。 XD
没有评论:
发表评论